Créé en 2007, les fonds d’investissement KiwiSaver sont désormais ancrés dans la culture financière néo-zélandaise. Pour les expatriés, il peut en être tout autre. Ce système est en effet très éloigné du système de retraite français par exemple. Il n’est pas toujours évident d’en comprendre pleinement son fonctionnement, en grande partie en raison d’un manque d’informations. New Zealand Service prend le temps de faire le point sur les principales idées reçues associées aux investissement KiwiSaver pour mieux en comprendre son fonctionnement.
Idée reçue No 1. Tous les fonds KiwiSaver sont les mêmes, peu importe le fonds que je choisis
Choisir un fonds KiwiSaver en fonction de votre profil investisseur
Il existe aujourd’hui plus de 270 fonds KiwiSaver gérés par différents gestionnaires. La plupart sont hautement diversifiés et peuvent être catégorisés en fonction du niveau de risque comme Conservateur (Conservative), Modéré (Moderate), Equilibré (Balanced) ou Agressif (Growth).
Chaque fournisseur de KiwiSaver propose généralement au minimum 3 types de fonds avec des niveaux de risques variés et des retours sur investissement différents en fonction de votre profil investisseur et votre tolérance au risque.
Choisir un fonds KiwiSaver aligné avec vos valeurs
Selon Mindful Money, la Nouvelle-Zélande a encore plus de 3 milliards de dollars investis dans des entreprises de combustibles fossiles. "Les personnes qui investissent dans ces fonds doivent comprendre que la majorité de leurs investissements se font dans des entreprises qui contribuent à la crise climatique, au lieu d'investir dans des solutions climatiques".
Peu de gens considèrent l'impact climatique généré par leur fonds KiwiSaver ou leurs autres investissements. Pourtant, celui-ci est conséquent puisque jusqu'à 23 % de l'empreinte carbone moyenne d'un Néo-Zélandais provient potentiellement de son KiwiSaver – le plaçant comme le plus important émetteur de carbone en Nouvelle-Zélande après le secteur des transports.
Il existe des fonds KiwiSaver éthiques qui n'investissent que dans des entreprises éthiques et font le choix de ne pas investir dans des entreprises liées aux hydrocarbures, aux armes, jeux d’argent, à l’exploitation des enfants, à la pollution de l’eau, aux conflits armés…
Il existe donc un fonds KiwiSaver pour chacun. Il est important de choisir le fonds KiwiSaver qui correspond à votre profil investisseur, votre situation et vos valeurs.
Idées reçue No 2. Je ne sais pas où est investi mon argent
Votre fonds KiwiSaver se compose généralement de plusieurs types d’investissement tels que des actions en bourses dans des entreprises, des titres, des obligations, des devises… En fonction de la stratégie d’investissement que vous choisissez (conservatrice, modérée ou plus agressive), votre gestionnaire composera votre portefeuille d’investissement en votre nom. Vous pouvez néanmoins connaitre la composition de votre fonds KiwiSaver en contactant votre gestionnaire de fonds. En cliquant sur le site de MindFulMoney, vous avez aussi la possibilité de vérifier où est investi votre argent par type d’entreprise.
Plusieurs fournisseurs de Kiwisaver ont aujourd’hui fait le choix d’investir uniquement dans des entreprises ayant un impact positif sur notre société et l’environnement, en excluant un certain nombre de secteurs négatifs, tels que les énergies fossiles, les industries polluantes, ou encore les produits testés sur les animaux… Vous avez donc la possibilité d’opter pour un KiwiSaver qui soit à la fois rentable et responsable !
Idée reçue No 3. Le KiwiSaver ne concerne que les Néo-zélandais pour leur retraite
Les fonds KiwiSaver ont été créé en 2007 pour offrir aux néo-zélandais une option d’investissement pour préparer leur retraite. Néanmoins, les fonds KiwiSaver sont un véritable produit financier offrant des atouts quel que soit son âge et ses projets de retraite.
Selon le dernier rapport de l’IRD, en 2023, 80% des investisseurs qui rejoignent un fonds KiwiSavers ont moins de 44 ans et 60% ont moins de 35 ans.
Même si vous êtes loin de l'âge de la retraite ou que vous n’avez pas prévu de rester en Nouvelle-Zélande après vos 65 ans, ouvrir un KiwiSaver aujourd’hui peut être un choix d’investissement intéressant.
Les versements « KiwiSaver » sont effectués directement à partir de votre salaire brut. Une épargne à la source est une bonne façon d’épargner sans s’en apercevoir.
Si vous êtes salarié, votre employeur doit contribuer à hauteur de 3% minimum, en plus de vos propres contributions.
Si vous êtes éligible, le gouvernement vous verse également une allocation annuelle de $0.50 centimes pour chaque dollar versé jusqu’à la limite de $ 521 par an.
Vous pouvez utiliser votre fonds KiwiSaver pour l’achat de votre première maison. Il est alors possible de retirer votre argent en une fois. C’est ce qu’on appelle le KiwiSaver Savings Withdrawal. Grâce à votre fonds KiwiSaver, vous pourriez aussi être éligible au prêt bancaire « KiwiSaver Home Start ». Le gouvernement accorde des prêts jusqu’à $ 5000 pour l’achat d’une maison existante et jusqu’à $ 10 000 pour l’achat d’une maison neuve ou d’un terrain pour construire une maison.
Avec le KiwiSaver, vous pouvez contribuer à hauteur de 3%, 4%, 6%, 8%, ou 10% de votre salaire ou de vos revenus (bruts). L’argent versé pour votre KiwiSaver est ensuite investi dans des fonds d’investissement sur les marchés financiers par le prestataire de votre choix gérant votre KiwiSaver. Rejoindre un fonds KiwiSaver est généralement la façon la plus simple d’investir dans des fonds d’investissement.
Enfin, vous pouvez utiliser l’argent sur votre fonds KiwiSaver pour votre retraite. Si c’est le cas, vous devez attendre d’avoir l’âge de la retraite néo-zélandaise (NZ Superannuation – NZ Super), c’est-à-dire 65 ans, pour toucher votre argent.
Idée reçue No 4. En tant qu’expatrié, si je quitte la Nouvelle-Zélande, je perds mon argent
Bien que les fonds KiwiSaver soient un type investissement sur le long terme basé sur l’épargne volontaire, il existe plusieurs options pour retirer votre argent avant d’avoir 65 ans.
Achat de votre première maison : Si vous êtes membre d’un fonds KiwiSaver depuis 3 ans, vous pouvez retirer une partie de votre épargne pour l’achat de votre première maison.
Déménagement à l'étranger : Si vous déménagez définitivement en Australie, vous pouvez transférer vos fonds KiwiSaver vers un régime de retraite australien. Si vous vivez à l'étranger (en dehors de l’Australie) depuis 1 an, vous pouvez retirer vos économies de votre compte KiwiSaver (moins les contributions du gouvernement).
En cas de difficultés financières importantes : Si vous rencontrez des difficultés financières importantes, vous pourrez peut-être retirer une partie ou la totalité de vos cotisations et de celles de votre employeur.
Raisons de santé : Vous pourrez peut-être retirer une partie ou la totalité de vos fonds KiwiSaver plus tôt si votre santé affecte de manière permanente votre capacité à travailler.
Idée recue No 5. Je n’ai pas le choix du prestataire de mon KiwiSaver
En tant que salarié « résident » en Nouvelle-Zélande, il est courant d’être automatiquement inscrit à un fonds KiwiSaver par défaut avec votre employeur. Cela signifie que vous n’avez pas choisi le gestionnaire de votre fonds KiwiSaver.
Chacun est pourtant libre de choisir le prestataire de son choix pour ouvrir son fonds Kiwisaver. Aujourd’hui 73% des membres d’un KiwiSaver ont fait un choix actif de joindre un prestataire en particulier (chiffres de l’IRD- Juin 2023).
Idée Reçue No 6. Il est difficile de changer de prestataire de KiwiSaver
Vous pouvez changer de prestataire de fonds KiwiSaver à tout moment et ce, en quelques minutes seulement. Le plus simple est souvent de passer par votre conseiller financier ou par le gestionnaire de votre nouveau KiwiSaver pour vous accompagner dans vos démarches.
Idée recue No 7. Le KiwiSaver est réservé aux employés
Vous n'avez pas besoin d'être employé pour cotiser à un fonds KiwiSaver. Bien que les non-employés ne bénéficient pas de la contribution de l'employeur, ils peuvent toujours recevoir la contribution gouvernementale.
Idée Reçue No 8. Lorsque les performances de mon fonds KiwiSaver baissent, il est préférable de transférer mon argent dans un fonds moins risqué et/ou cesser de cotiser
Les retours des fonds KiwiSaver ne sont pas garantis. Comme tous les investissements, les rendements de KiwiSaver sont susceptibles d'augmenter et de diminuer au fil du temps.
Les gestionnaires des fonds kiwiSaver actifs travaillent pour répondre aux conditions et circonstances du marché afin de faire croître votre épargne. Il est important que vous choisissiez le fonds qui correspond à votre appétit pour le risque et à votre objectif d'investissement.
Chaque fonds dispose d'un indicateur de risque qui peut être utile pour décider quel fonds vous conviendrait le mieux, car le niveau de risque d'un fonds peut affecter vos rendements.
Les marchés financiers connaissent régulièrement des fluctuations. Il est humain de céder à la panique en voyant vos retours baissés. Cesser vos cotisations ou changer de fonds à chaque perturbation du marché pourrait toutefois s’avérer contre-productif sur le long terme. Changer pour un fonds moins risqué pour éviter d'autres pertes est une erreur courante car lorsque le marché se redresse, vous manquerez certainement des rendements plus élevés.
Il est important de noter que les fonds KiwiSaver sont un programme d'investissement à long terme. Lorsque les rendements sont négatifs ou faibles, vous ne subissez de véritables pertes sur vos investissements que lorsque vous retirez votre argent sur cette période. Maintenir les cotisations lorsque les choses baissent est une façon de construire sur la durée un fonds KiwiSaver plus résilient pour des rendements plus élevés à l'avenir.
Idée reçue No 9. Il est préférable de choisir un fonds avec de faibles frais de gestion
Le grand écart des frais
Les frais de gestion peuvent être un critère à prendre en compte dans le choix de son fonds KiwiSaver mais il ne doit pas être le seul.
Lorsqu'il s'agit de choisir votre fournisseur KiwiSaver, les frais sont l'un des principaux facteurs à prendre en compte. Les gestionnaires des fonds KiwiSaver facturent généralement des frais de management calculés en pourcentage de votre solde pouvant varier entre 0,3% et 3% des montants investis. Aussi minimes qu'ils puissent être, ils peuvent avoir un impact significatif sur votre solde final au fil du temps. La disparité des frais entre les fournisseurs n'est toutefois pas arbitraire.
Comprenez les frais de votre fonds KiwiSaver
Le niveau de frais dépend généralement du mode de gestion de votre fonds, plutôt passif ou actif. Les fonds passifs suivent un indice de marché particulier sans ajustements fréquents, fonctionnant donc à un coût moindre. D'un autre côté, les fonds actifs impliquent une approche plus pratique avec des professionnels ajustant constamment le portefeuille d'investissement pour tenter d’améliorer les rendements du fonds. Cette gestion active peut être plus coûteuse puisqu’elle nécessite une veille du marché et une analyse poussée des performances des entreprises et des actifs dans lesquels le fonds investis.
Les gestionnaires de fonds KiwiSaver éthiques sont généralement des gestionnaires actifs, car cela signifie qu'ils peuvent choisir leurs investissements et que les opportunités peuvent être évaluées à l'aide d'une politique d'investissement éthique. Les managers actifs ont la possibilité de désinvestir si une entreprise cesse de se conformer à leurs critères éthiques. Cela signifie également qu’ils sont en mesure d’investir dans des entreprises plus petites et à fort impact pour orienter leur portefeuille vers des investissements positifs et axés sur l’avenir.
Chaque gestionnaire de fonds a sa propre structure de frais. Il est donc essentiel de surveiller et de comprendre ces frais. Cependant, rechercher le coût le plus bas ne donne pas toujours les meilleurs résultats pour votre investissement. Il est plus important de regarder les rendements nets (après déduction de tous les frais et taxes), Assurez-vous donc d'analyser les performances d'un point de vue holistique, tout en gardant à l'esprit que les résultats passés ne garantissent pas les résultats futurs.
Disclamer : Le contenu de cet article est destiné à fournir des informations générales uniquement. Bien que des précautions soient prises pour garantir l'exactitude et la fiabilité, les informations fournies sont sujettes à des changements continus et peuvent ne pas refléter les développements actuels ou aborder votre situation. A noter qu’il ne s’agit en aucun cas de conseil financier.